Компания «Fender Electric Instrument Company» основана Лео Фендером (Clarence «Leo» Fender) в Калифорнии в 1946 году.

В 1950 годц выпускается электрогитара Fender Esquire с одним звукоснимателем. На основе этой гитары в 1951 году разрабатывается Fender Broadcaster с двумя звукоснимателями. Эта гитара была переименована в Telecaster и сегодня является одной из самых популярных гитар среди музыкантов.

В этом же году Лео Фендер изобретает первую в истории электрическую бас-гитару Fender Precision Bass, которая и в наши дни является для многих музыкантов и производителей эталоном бас-гитары.

В 1954 году Fender выпускает свой первый Stratocaster — легендарную гитару, которая произвела настоящую революцию в мире музыки. Форма этой гитары определила тенденции производства гитар на многие годы вперёд

В 1987 году компания Fender открывает фабрику в 180 милях к югу от Лос-Анджелиса в Энсенаде (Мексика). Там начинают производство стандартных моделей гитар, продаваемых по невысоким ценам. На американском заводе оставляют производство дорогих моделей высокого качества и начинает работу Fender Custom Shop — подразделение, изготавливающие элитные инструменты, гитары на заказ, переиздания классических моделей Fender и подписные модели известных музыкантов.

В 1991 году Лео Фендер умирает от осложнений, вызванных болезнью Паркинсона.

В 2006 году Fender празднует своё 60-летие. В октябре 2007 года Fender и Kaman объявили о том, что Fender приобретает Kaman Music Corporation за 117 млн долларов.